Эксперт РА: Рост цен на недвижимость съел выгоду от льготных ставок, и привел к росту среднего ипотечного платежа
Согласно анализу проведенному рейтинговым агентством «Эксперт РА», выгода от действующих льготных программ и минимумов по ставкам уже не компенсирует заемщику рост цен на жилье и удлинение сроков кредитования.
Ставки по ипотеке для широкого круга заемщиков на уровне 6–8%, которые казались недостижимыми в России 3–4 года назад, стали реальностью, в т. ч. и для тех, кто уже взял ипотеку ранее под 11–12%, – банки охотно рефинансировали кредиты клиентам с хорошей платежной дисциплиной. Новые минимумы по ставкам обеспечила льготная ипотечная госпрограмма под 6,5%, запущенная в апреле 2020-го как антикризисная мера для поддержки застройщиков и граждан во время пандемии. Однако в полном объеме вкусить выгоду данной программы граждане не успели – последовавший за ее запуском стремительный рост цен на жилье, спровоцированный ажиотажным спросом, достаточно быстро свел на нет экономию от низких ставок, поскольку заемщики вынуждены были брать большие по размеру ссуды, чтобы приобрести квартиру. Кроме того, на фоне снижения реальных доходов населения наблюдалась тенденция к увеличению сроков кредитования, что позволяло ограничить повышение долговой нагрузки и сформировать комфортный график погашения в условиях роста среднего размера ссуды. Средний по РФ размер кредита за последние полтора года вырос на 28%, с 2,2 до 2,9 млн рублей. Средний срок ипотечного кредита в мае 2021-го превысил 20 лет, хотя всего полтора года назад составлял около 18 лет, а вместе с увеличением сроков растет и переплата по кредиту.
По прогнозу агентства «Эксперт РА» высокие темпы роста в 1-м полугодии 2021-го позволят ипотечному рынку незначительно превысить показатели 2020 года. По оценке агентства, выдачи могут составить до 4,5 против 4,4 трлн рублей в 2020-м. Сдерживать рынок будет реализовавшийся с опережением в 2020-м и первой половине 2021-го спрос, в т. ч. исчерпание его инвестиционной составляющей, снижение базы новых платежеспособных заемщиков в связи с сокращением реальных доходов населения, а также повышение ставок по рыночным программам на фоне ужесточения денежно-кредитной политики.
Подробнее в аналитической записке «Жилье в ипотеку: иллюзия доступности».